La implementación de las finanzas abiertas en Chile comienza a entrar en una etapa decisiva. La reciente actualización de la Comisión para el Mercado Financiero (CMF) sobre el Sistema de Finanzas Abiertas (SFA) incorporó nuevas definiciones técnicas y trasladó el debate desde el plano regulatorio hacia un desafío concreto: qué tan preparadas están las instituciones financieras para operar en un ecosistema más conectado, interoperable y basado en el intercambio de datos.
Aunque la entrada en vigencia fue postergada hasta 2027, la nueva hoja de ruta ofrece mayor claridad sobre aspectos como el intercambio de información, la iniciación de pagos y la infraestructura necesaria para la futura operación del sistema.
Para CLAI PAYMENTS, empresa especializada en tecnología transaccional para el ecosistema de pagos latinoamericano, el mayor plazo no debería interpretarse como una reducción de la urgencia.
“Tras la actualización de la CMF, el desafío para el mercado chileno ya no es solo entender la norma, sino comenzar desde ahora a construir ecosistemas interoperables, seguros y capaces de evolucionar sin aumentar la complejidad operativa. El mayor plazo no reduce la urgencia tecnológica: simplemente da una ventana para prepararse mejor”, afirmó Albeiro Cortés, CEO de CLAI PAYMENTS.
El desafío de modernizar la infraestructura financiera
La transición hacia las finanzas abiertas exigirá que bancos, emisores y fintechs revisen la capacidad de sus sistemas para integrarse con nuevos actores, procesar información en tiempo real y escalar sin comprometer la continuidad operativa.
CLAI PAYMENTS procesa aproximadamente 200 millones de transacciones mensuales en Chile y acumuló cerca de 1.000 millones de operaciones durante 2026. Esa experiencia, según la compañía, permitió identificar desafíos recurrentes en los procesos de modernización tecnológica de las instituciones financieras.
Entre ellos aparecen la integración de plataformas, la disponibilidad permanente de los servicios y la capacidad de adaptar infraestructuras históricas a modelos donde múltiples participantes deberán intercambiar información y operar de manera coordinada.
La experiencia de otros mercados latinoamericanos también permite anticipar parte del escenario chileno. En Colombia, donde la empresa procesa alrededor de 50 millones de transacciones mensuales, el avance del open finance comenzó a concentrarse en tres prioridades: interoperabilidad en tiempo real, aprovechamiento estratégico de los datos y fortalecimiento de la confianza digital.
Estos mismos factores podrían convertirse en ejes centrales para Chile a medida que avance la implementación del SFA.
Ciberseguridad y privacidad, claves para las finanzas abiertas
La apertura del ecosistema financiero también amplía los desafíos relacionados con la protección de la información. Cuantos más sistemas y participantes intercambian datos, mayor es la necesidad de establecer mecanismos sólidos de seguridad, trazabilidad y control.
Chile registró un aumento superior al 360% en los ciberataques entre 2023 y 2024, un escenario que refuerza la presión sobre las instituciones financieras para desarrollar infraestructuras resilientes.
En este contexto, CLAI PAYMENTS participó en la protección de más de 30 millones de transacciones en Chile mediante procesos de cifrado de extremo a extremo, tokenización, enmascaramiento y funciones financieras dinámicas aplicadas a las operaciones de pago.
Para la compañía, estas capacidades cobrarán mayor importancia con el avance de las finanzas abiertas. La interoperabilidad deberá desarrollarse junto con mayores resguardos sobre el uso, la circulación y la protección de los datos financieros de los usuarios.
Inteligencia artificial para detectar fraude en tiempo real
La transformación del ecosistema de pagos también está impulsando nuevas herramientas para combatir el fraude financiero. Una de las tendencias es la incorporación de inteligencia artificial directamente sobre los flujos transaccionales para analizar operaciones mientras ocurren.
CLAI PAYMENTS cuenta con AZ7®, una plataforma y hub de orquestación diseñado para conectar y procesar pagos en tiempo real. Dentro de este ecosistema se integra AXIA, una solución que utiliza inteligencia artificial para la detección y el análisis de fraude en tiempo real.
El objetivo es avanzar hacia modelos de prevención más predictivos y adaptativos, capaces de analizar el comportamiento de las operaciones y responder a cambios en los patrones de fraude.
Con la implementación del Sistema de Finanzas Abiertas en el horizonte, la actualización de la CMF abre así una nueva fase para el sector financiero chileno. La discusión ya no pasa únicamente por cumplir con una regulación, sino por construir la infraestructura tecnológica capaz de sostener un mercado financiero más abierto, conectado y seguro.
Preguntas frecuentes
¿Cuándo entrará en vigencia el Sistema de Finanzas Abiertas en Chile?
La implementación fue postergada hasta 2027, aunque la nueva normativa técnica ya establece definiciones para que las entidades comiencen su preparación.
¿Qué desafíos tecnológicos plantean las finanzas abiertas?
Los principales retos incluyen interoperabilidad entre sistemas, procesamiento en tiempo real, escalabilidad, continuidad operativa y protección de datos.
¿Qué papel tendrá la inteligencia artificial en el nuevo ecosistema financiero?
La IA puede utilizarse para analizar transacciones en tiempo real, identificar patrones anómalos y desarrollar sistemas de prevención de fraude más predictivos y adaptativos.
